Инвестиции на коленке

попытка непрофессионала самостоятельно заработать на финансовых инструментах



Роботы на рынке

19 Июл 2007 рубрика: Банки, Пифы, Россия

Как известно, есть два основных метода прогнозирования ситуации на рынке: фундаментальный анализ и технический анализ. Они работают по одним и тем же принципам и на фондовом рынке, и на forex. Если для кого-то эти термины вновинку, скажите, — позже я напишу о них подробнее. Если же вкратце, то фундаментальный анализ изучает факторы, которые могут повлиять на рынок, и пытается предсказать, как поведут себя цены на акции или валюты с учетом этих факторов. Технический же анализ исходит из того, что рынок уже среагировал на внешние факторы, и его дальнейшее движение можно предсказать, изучая текущую и прошлую ситуацию. Грубо говоря, фундаментальный анализ работает с новостями, а технический — с графиками движения цен и объемов торгов.

О том, какой подход лучше, можно спорить до бесконечности. У обоих есть множество приверженцев, а истина, скорее всего, где-то посередине. Но сейчас речь не об этом. Сам факт возможности прогнозирования дальнейших тенденций на рынке, основываясь исключительно на открытых данных о динамике цен, объемах торгов и, в случае с форексом, тикового объема (т.е. числа изменения котировок за единицу времени) — а именно такую возможность постулирует технический анализ — подразумевает, что поведение трейдера можно алгоритмизировать. Т.е. можно создать некую программу действий, систему, которая будет четко указывать, когда и что покупать и когда это продавать. Более того, судя по тем многочисленным статьям, которые я читал, на forex такими системами пользуются практически все. Может быть я последний человек в мире, торгующий на интуитивно-аналитическом уровне? 🙂 Впрочем, вряд ли — скорее всего авторы статей преувеличивают.

Едем дальше. Итак, раз процесс торговли подлежит алгоритмизации, то на кой черт вообще в нем нужен человек? Почему бы не создать комьютерную программу, которая будет постоянно анализировать ситуацию на рынке, пользуясь наработанными методиками технического анализа, и давать приказы на покупку и продажу.

Думаете, я чересчур увлекался в детстве научной фантастикой, и тут уж меня занесло? Ничуть! …хотя, признаться, научную фантастику я и сейчас люблю… Таких программ уже существует огромное количество, и они весьма широко используются. Насколько я понимаю, в основном их любят брокерские фирмы и инвестиционные компании, которые за счет работы подобных программ создают активность на рынке (разбираться, зачем им это нужно, здесь не будем — это довольно большая отдельная тема). Обычно подобные программы называют торговыми роботами или механическими торговыми системами.

Что интересно, торговые роботы действительно вполне могут быть успешными. Недавно я наткнулся на очень интересный конкурс роботов, который проводит инвестиционная компания «Церих». Он идет уже с прошлого сентября, и там все вполне честно: программы, представленные участниками, действительно торгуют на бирже (на реальном, а не демо-счете), а Церих, как их брокер, оглашает статистику по доходности. Одна из программ умудрилась за прошлый месяц заработать 19,28%, а за все время работы — какие-то невероятные 192,76%. Правда при этом в ее описании честно говорится, что она работает по очень рисковой схеме, и вполне возможны серьезные потери. Однако она работает уже 5 месяцев, и пока результаты более чем впечатляют.

С сентября этого года планируется запустить аналогичный конкурс уже для роботов частных лиц (пока в нем могли участвовать только инвесткомпании). Интересно будет посмотреть. Причем по каждому роботу есть его описание, в котором зачастую довольно подробно расписаны принципы работы, и программы даже можно купить (цены, впрочем, не уточняются).

Я, конечно, не призываю никого закупаться торговыми роботами, вкладывать все деньги в фондовый рынок или forex и смотреть со стороны, что с ними дальше будет. Лично я вообще довольно скептически отношусь к техническому анализу, предпочитая фундаментальную аналитику. Мне кажется, что технический анализ работает только потому, что очень многие в него верят и на него ориентируются. Впрочем, это мнение дилетанта, не стоит воспринимать его всерьез. Факт же остается фактом: некоторые механические торговые системы действительно показывают впечатляющие результаты, и это подтверждено объективными (надеюсь) данными. А стоит ли с ними связываться, или же лучше полагаться только на себя, — это уже каждый трейдер должен решать для себя сам.

тэги: ,



4 комментария »

  1. http://www.vedomosti.ru/newspaper/article.shtml?2007/08/20/131248

    «Американские финансисты разочаровались в компьютерных инвестфондах, где решение о покупке и продаже активов принимается не человеком, а машиной. В нестандартных ситуациях математические модели, за которые экономистам дают Нобелевскую премию, оказываются бессмысленными.»

    Так что не стоит доверять компьютерам человеческую работу

    Comment by Alexandr — Август 21, 2007 @ 7:38 дп

  2. Наверно весь вопрос в золотой середине. Я бы не стал отдавать МТС весь капитал и отключил бы ее в момент кризиса навроде нынешнего. Но в спокойное время почему бы и не попробовать.

    Хотя, пожалуй, я бы пока совсем не стал доверять роботу — все-таки я так и не начал верить техническому анализу. Но может быть со временем мировоззрение и изменится — все-таки очень многие на него ориентируются, а, как известно, «миллиард китайцев не может ошибаться» 🙂

    Comment by Андрей — Август 23, 2007 @ 9:25 пп

  3. А я как раз сейчас разрабатываю МТС. 🙂

    Comment by Daniel Auer — Сентябрь 24, 2007 @ 10:40 дп

  4. Ну и как успехи? Есть уже какие-то результаты тестов?

    Comment by Андрей — Сентябрь 24, 2007 @ 2:24 пп

RSS feed for comments on this post. TrackBack URL

Leave a comment

Я не робот.



Рейтинг@Mail.ru